SBMX — биржевой фонд ETF от Сбербанка: доходность, состав, график, стоит ли покупать, прогноз
ETF SBMX – индексный биржевой фонд с пассивным управлением, инвестирующий в акции и депозитарные расписки, определяемые составом «Индекса МосБиржи» и включающие наиболее ликвидные ценные бумаги динамично развивающихся российских эмитентов. Структура SBMX полнится акциями «Лукойла», «Газпрома», «Яндекса» и «Сбербанка» и стабильно расширяется в сторону пропорционального соответствия индексу «Московской Биржи». По своей структуре и стратегии фонд схож с ETF TMOS от Тинькофф. Кроме конкретных эмитентов фонд сосредоточен вокруг «экономической деятельности», преобладающей на отечественном рынке.
Краткое содержание статьи
Состав и стратегия фонда
Портфель БПИФ SBMX состоит из ценных бумаг, представляющих и «добывающие» отрасли экономики (энергоносители, природные ресурсы, энергетика), и финансовые секторы. Часть структуры определена под товары повседневного и длительного спроса.
Кроме отраслей на официальном сайте описаны и «ключевые позиции». Лидерство за «Сбербанком», дальше расположился «Лукойл», «Газпром» и «Норильский никель». Периодически состав портфеля меняется (дата последних нововведений каждый раз проставляется для тех, кому важна каждая деталь в масштабах инвестирования), а «места» эмитентов перемешиваются. Но ситуация не меняется – в состав SBMX входят наиболее ликвидные акции и депозитарные расписки, представленные на отечественном рынке и полностью отображающие индекс «Московской Биржи».
График котировок SBMX
Следить за динамикой роста и наглядно оценивать состояние фонда SBMX ETF можно на графике, размещенном ниже. С помощью настроек вы можете настроить вид и свойства шкал и вид графика, сравнить с другими инструментами, выводить индикаторы и рисовать линии для технического анализа.
Дивиденды и налогообложение
Политика БПИФа SBMX не предполагает выплату дивидендов. Поступающий доход реинвестируется, обеспечивая инвесторов финансовой подушкой безопасности и увеличивая стоимость пая. Кроме роста активов подобная стратегия, рассчитанная на долгосрочные вложения, обладает и сторонними преимуществами: без выплачиваемых дивидендов «живыми» деньгами не нужно платить дополнительные налоги в размере 13%.
Не стоит забывать и о возможности избежать дополнительных списаний, если торгуемый на биржах фонд (ETF) остается на руках более 3-х лет. Или же можно обращаться к индивидуальным инвестиционным счетам для покупки паев, для возвращения 13% от вложенных сумм. Какой вариант выбрать – решать придется сразу.
Если интерес к фондам, не выплачивающим дивиденды, давно пропал, стоит взглянуть на предложение от единственного ETF на «Московской бирже», где прибыль не реинвестируется, а выдается раз в год. Речь о RUSE от ITI Funds.
Комиссия управляющей компании
Расходы «Сбербанк» описывает схематично. Для SBMX ставка не превышает 1% годовых, включая дополнительные расходы и вознаграждения. При ближайшем сравнении с конкурентами, вроде FXRL от FinEx (который тоже основан на индексе акций ликвидных российских эмитентов), где комиссия не превышает 0,9%, ставка от «Сбербанка» не выглядит совсем уж выигрышной, но во всем скрываются нюансы. Фонд FXRL вынужден уплачивать налоги на дивиденды по ставке в 15% (виной тому – прямая связь с зарубежными рынками и плавающие налоги для нерезидентов РФ), из-за чего предложение «Сбербанка» выглядит намного выигрышнее.
Стоит ли покупать: плюсы и минусы
Мнения аналитиков, специалистов и представителей финансовой сферы расходятся. Виной тому – сомнительные и часто меняющиеся перспективы российского фондового рынка. Негативных триггеров много – отток капитала, частая смена структуры ETF, падение нефтяных котировок (а ведь структура SBMX во многом зависит непосредственно от добывающих отраслей). К позитивным сторонам российского фондового рынка легко отнести наличие реинвестируемых дивидендов и заинтересованность зарубежных «коллег» в развитии экономики Российской Федерации.
Плюсы SBMX связаны непосредственно с возможностью разово (через покупку пая) вложиться во всех эмитентов, представляющих фонд. Крупнейшие российские компании в совокупности обязаны продемонстрировать рост, пусть и не на конкретном временном промежутке, но уж точно в перспективе. С другой стороны, полное соответствие индексу «Московской биржи» (с максимальным расхождением в 3%) ведет к дополнительным рискам, основанным на состоянии экономики, которая часто – и особенно из-за внешних факторов – пребывает в подвешенном состоянии из-за цен на нефть и слабеющего на фоне доллара рубля.
Если же попытаться определить, стоит ли вкладываться в SBMX, то лучше сначала разобраться в поставленной цели. Если инвестиции краткосрочные – на год – то дождаться «просадки» в 3-4% перед покупкой – идеальный расклад. В альтернативных случаях (при покупке акций на 5 и более лет) медлить бессмысленно. Если стоимость не на пике, то вложения все равно окупятся, хотя бы с точки зрения наступающей инфляции.
Где и как купить акции SBMX?
Если фонд SBMX уже заинтересовал наличием ценных бумаг известных российских компаний, то действовать придется так:
- На сайте «Сбербанка». Перед тем, как приобрести акции придется разобраться с оформлением брокерского счета. Как действовать, куда нажимать и где искать полезную информацию «Сбербанк» описывает в специальных руководствах для новичков. Там же появятся и сторонние подробности, связанные с комиссией за перевод денежных средств и открытие счета, доступными торговыми площадками (кроме фондовых рынок с акциями, облигациями и ETF, предусмотрена возможность покупать и продавать валюту и заключать сделки с фьючерсами и опционами).После оформления счета останется найти SBMX по одноименному тикеру и согласиться на покупку 1 пая (порог вхождения – низкий и почти исключает необходимость серьезных стартовых трат для тех, кто еще находится на пути превращения в инвестора).Если торговать, следить за котировками и принимать важные решения необходимо и за пределами домашнего или офисного компьютера, то «Сбербанк» разрешает не прерывать экономическую деятельность даже в поездках с помощью мобильного программного обеспечения, разработанного для операционных систем iOS и Android. Информативный компаньон «Сбербанк Инвестор» поможет не потерять и минуты в делах, связанных с деньгами и прибылью!
- В маркетплейсе Московской биржи. Альтернатива инвестициям с управляющей компанией «Сбербанк» станет и брокерский счет, оформленный на официальном сайте «Московской Биржи». Из преимуществ – легкая регистрация без визита в офис (передать важную информацию можно по сети и за 10-20 минут: потребуется паспорт и номера ИИН и СНИЛС), доступ к уже знакомым фондовым и валютным рынкам, возможность совершать операции и сделки на телефоне. Как и у «Сбербанка» не обошлось без статей и тематических материалов, рассчитанных на новичков. В разделе «Полезное» собраны рекомендации об инвестировании на бирже, выборе брокеров и прочих тонкостях, преследующих тех, кто еще не решился прикоснуться к профессии инвестора.
- У сторонних брокеров. При выборе брокерской компании придется отталкиваться от массы факторов, включающих и предполагаемую комиссию (в том числе и расходы на обслуживание, использование терминалов или обращение к депозитарию), и надежность (доверять брокерам без соответствующих лицензий от Центрального банка – бессмысленно), и выбор инструментов, и возможность открыть ИИС – индивидуальный инвестиционный счет. В последнем случае появится перспектива вернуть уплаченные налоги назад и повысить тем самым возможную прибыль.К какому брокеру в таком случае обращаться для покупки SBMX? Зависит непосредственно от поставленных целей: если важно наращивать капитал, то лучше искать брокеров без платы за обслуживание и депозитарий (Уралсиб, Промсвязьбанк). Если не обойтись без кучи инструментов, доступных сразу после регистрации одного счета, то подойдут те же «БКС», «Открытие» или «Финам». К сожалению, точно оценить комиссию каждого отдельного брокера сложно из-за постоянно меняющихся условий рынка, но найти союзников в масштабах инвестиционных экспериментов не слишком сложно.
Рекомендую:
-
- ETF FXGD — что это, график, доходность, комиссии, дивиденды, состав, прогнозы
- Коррекция рынка — что это: обзор понятия и причин рыночной коррекции на фондовых биржах
- Фонд RUSE ETF (ITI Funds RTS Equity UCITS SICAV): график, цена на сегодня, обзор, доходность, состав, дивиденды, стоит ли покупать
- Акции Тесла: график онлайн, стоимость сегодня, как купить физическому лицу, прогнозы
- ПИФы Уралсиб: цена паев, доходность, отзывы, личный кабинет, как купить
Еще больше новостей, обзоров, лайфхаков в нашем Telegram-канале.
Открыт набор
● Закончила курсы "Финансовый анализ" МГТУ им. Баумана, "Финансовые рынки и институты" ГУ ВШЭ, курс "Финансовая грамотность" СПбГУ.
●Занимает руководящую должность в одном из крупнейших банков РФ.
●Эксперт по личным финансам, финансовым рынкам, инвестициям
Связаться с автором s.ivanova@misterrich.ru
- Индекс гособлигаций RGBI: что это, состав, что показывает - 30 сентября, 2023
- Накопительный счет в Росбанке - 11 июля, 2023
- Лучшие книги по финансовой грамотности для взрослых и детей - 21 июня, 2023
